كيفية تداول العقود الآجلة – الدليل الشامل خطوة بخطوة

آخر تحديث في أغسطس 23, 2023

تعلّم كيفية تداول العقود الآجلة من الناحية النظرية والقيام بذلك عمليًا هما مهارتان مختلفتان تمامًا ولكنهما مكملتان لبعضهما البعض. بعيداً عن الإعتقاد الشائع، فإن تداول العقود الآجلة ليس مقامرة على الاتجاه المستقبلي لمؤشر ما. ويمكنك حيازتها مع الاستثمارات التقليدية لمحفظتك. التحوط على رهاناتك، والتقليل من الجانب السلبي على محفتظك مع تعظيم مكاسبك الخاصة، هي كلها عبارات تلعب دورها عند النظر في تداول العقود الآجلة. من أين ابدأ ؟

ما هي العقود الآجلة؟

في حين أن بعض الأبطال الخارقين قد أتو من المستقبل، فنحن نتطلع في هذا السياق إلى الذهاب عبر المستقبل. الهدف من تداول العقود الآجلة هو محاولة توقع اتجاه مؤشر أو أصل أو سلعة. وعلى الرغم من أننا رأينا ظهور أنواع مختلفة من العقود الآجلة، فإن أسواق العقود الآجلة بشكل أو بآخر كانت موجودة منذ مئات السنين. نعم، مئات السنين!

دعونا نتخيل أننا قفزنا عبر آلة الزمن لنعود بأنفسنا لما قبل مئات من السنين. في ذلك الوقت، كان على التجار المخاطرة بشحن الحبوب في أنحاء العالم دون معرفتهم للسعر عند وصولهم. كيف يمكنك تسعير البضائع إذا كنت لا تعرف المبلغ الذي ستدفعه مقابل المكون الرئيسي لها؟ القدرة على بيع منتجك قبل التسليم هي مساعدة كبيرة وايضا… على الجانب الآخر ، فإن ضمان استلام المنتجات بسعر محدد يتيح للشركات تركيز تخطيطها على ما هو قادم. حتى أن مفهوم الهامش نفسه كان نقطة نقاش إلى حد كبير في القرن التاسع عشر. وفي حال دفعت مقدمًا بالكامل ولم تصلك البضائع، فقد فقدت كل شيء. لذا، فإن دفع نسبة مئوية من القيمة الإجمالية مقدمًا (هامش) مع تسوية الرصيد عند التسليم أعطى الجميع حافزًا لجعل النظام يعمل.

كيفية تداول العقود الآجلة للمبتدئين - كل ما تحتاج معرفته حول تداول العقود الآجلة

مواضيع أخرى قد تعجبك:

• المؤشرات الفنية للمبتدئين
• المضارب في الأسواق المالية – من هم المضاربون وماذا يفعلون؟

ما هي سوق العقود الآجلة؟

أبسط تعريف للعقد الآجل هو كونه اتفاق لشراء أو بيع أصل معين في تاريخ محدد بسعر معين. وتستند سلامة أسواق العقود الآجلة إلى المشاركين في السوق وغرف المقاصة في العصر الحديث. وأفضل طريقة لوصف غرفة المقاصة هي الكيان القائم بدور الوسيط بين المشترين والبائعين لجميع أنواع الأدوات المالية. تشمل مسؤولياتهم المختلفة تسوية حسابات التداول، والحفاظ على التزامات الهامش، وإعداد التقارير التجارية، وتنظيم التسليم، وفي نهاية الأمر؛ تصفية الصفقات.

والمعرفة بأن جميع المعاملات تتم من خلال غرفة المقاصة تعمل على منح المستثمرين على طرفي الصفقة الثقة الكاملة لإستمرار السوق. وتتمثل هذه الثقة في الحجم الهائل للعقود الآجلة للمؤشرات المتغيرة باستمرار. حيث يعمل بعض المستثمرين على التحوط لرهاناتهم، في حين يعمل البعض الآخر على الشراء الآجل لأعمالهم التجارية، ويختار البعض الآخر الإستثمار في المضاربة المباشرة. كما سيعمل البعض على شراء وبيع العقود الفردية في الوقت ذاته للإستفادة من استراتيجيات تداول السبريد. ما يتيح لهم تعظيم الجانب الإيجابي مع الحد من التأثير السلبي.

كيف تعمل العقود الآجلة؟

قد تكون الوسيلة الأفضل لشرح كيفية عمل العقود الآجلة هي إعطائك مثالاً على ذلك. في هذه الحالة، سوف نستخدم العقد الآجل لـ مؤشر E-mini S&P 500 (ES) العقود الآجلة:

كما يوحي الاسم ، فإن ES هي نسخة مصغرة يتم تداولها إلكترونيًا من مؤشر S&P 500. عند النظر إلى العقود الآجلة، يتم تقييم كل عقد في مؤشر S&P 500 على النحو التالي:

المؤشر × 250 دولار

بالنظر إلى المخطط أعلاه، فإنه عند نقطة الدخول لدينا 3205.50، تبلغ قيمة كل عقد 801,375 دولارًا

ومن الواضح أن عددًا قليلاً من المستثمرين يستطيعون تداول العديد من العقود بانتظام على مؤشر S&P 500. لهذا السبب قدمت CME النسخة المصغرة منه E-mini S&P 500. وذلك في محاولة منهم لجذب وتسهيل تداول أسهم ES للمتداولون الأفراد. ويشير وصف المصغر (Mini) إلى حقيقة أن كل عقد يمثل قيمة 20٪ من المؤشر الأصلي.

قيمة المؤشر × 50 دولارًا

بالنظر إلى الرسم البياني أعلاه، ومستوى الدخول لدينا عند 3205.50 فإن القيمة لكل عقد هي 160,275 دولار

وبالنسبة لمعظم المتداولين الأفراد، فلا تزال القيمة الكاملة لمؤشر E-mini S&P 500 المخفض كبيرة أيضًا. لذا، فكما هو الحال مع أسواق العقود الآجلة التقليدية الموجودة منذ سنوات عديدة، فإنه يمكن للمستثمرين التداول على الهامش. وهو ما يعني أنك تضع مبلغا صغيرًا نسبيًا من قيمة العقد. وأي تغيّرات محتملة ستعتمد على تحركات السوق.

لنفترض على سبيل المثال، أننا اشترينا عقدًا واحدًا لمؤشر E-mini S&P 500 عندما كان المؤشر عند مستوى 3205.50 وقمنا ببيعه عند وصوله إلى مستوى 3267.50. سيتم احتساب هذه المعاملة على النحو التالي: –

عملية الشراء: 3205.50 × 50 دولارًا = 160،275 دولارًا 

نداء الهامش: قيمة العقد × 10٪ = 16،027.50 دولار 

البيع: 3267.50 × 50 دولارًا = 163،375 دولارًا 

الربح: 163،375 $ – 160،275 $ = 3،100 $ 

حركة المؤشر: 62 / 3205.50 = 1.93٪ 

عائد الاستثمار: 3100 $ / 16.027.50 $ = 19.3٪ 

في هذه الحالة، كان نداء الهامش 10٪ فقط من قيمة المؤشر. لذا فهي تمنحك رافعة مالية بقدر 10 أضعاف. على الرغم من أنها ستختلف بين العقود وعبر بيئات التداول المختلفة. نتيجة لذلك، أدى التحول بنسبة 1.93٪ في المؤشر إلى خلق عائد بنسبة 19.3٪ على استثمار أولي قدره 16،027.50 دولارًا. تخيل لو قمنا بتداول 5 عقود أو 10 عقود أو حتى 20 عقدًا. هنا تكمن قوة الرافعة المالية!

مخاطر تداول العقود الآجلة

كما أوضحنا أعلاه، اذا اخترت التوقيت الصحيح والرافعة المالية المناسبة، يمكنك تحقيق أرباح كبيرة من تحركات الأسعار الصغيرة نسبيًا. من ناحية أخرى، إذا أخطأت في توقيتك، وتحرك السوق ضدك، فستعمل الرافعة المالية ضدك.

الرافعة المالية

عند النظر إلى العقود الآجلة، فإن درجة الرافعة المالية مرتبطة مباشرة بالهامش المطلوب. على سبيل المثال:

نداء الهامش	الرافعة المالية
5%	x 20
10%	× 10
15%	× 6.7
20%	× 5

بعبارات أبسط، إذا كان الهامش الخاص بك هو 10٪، فأنت تدفع 10 دولارات فقط مقابل التعرض للاستثمار البالغ 100 دولار. سيعمل هذا بشكل مثالي إذا كان توقيتك مناسبًا وتحركت الأسواق كما تتوقع. لسوء الحظ، فإنه في حال كان توقيتك معاكسًا وتحركت الأسواق ضدك، فإن التحول بنسبة 1 ٪ في مثال مؤشر S&P 500 سيقودك إلى خسارة بنسبة 10 ٪. لذا فمن الضروري أن تستخدم حدود وقف الخسارة عند تداول العقود الآجلة. خلاف ذلك، فيمكن أن ينقلب مركزك ضدك بسرعة.

الهامش

تُعرف تكلفة الحصول على مركز الاستثمار الآجل الأولي الخاص بك بالهامش الأولي. عندما يكون لديك مركز مباشر، سيحسب الوسيط أيضًا ما يعرف باسم هامش الصيانة. وهو الحد الأدنى للرصيد المطلوب للحفاظ على مركزك مفتوحًا. ويشمل قيمة الاستثمار في العقود الآجلة وأي أموال إضافية مودعة. في المثال أعلاه، كان نداء الهامش الأولي يزيد قليلاً عن 16000 دولار. لذلك، بإضافة أو سحب بضعة دولارات، يمكن تحديد هامش الصيانة بحوالي 14400 دولار. أي 10٪ أقل من الهامش الأولي. إذا انخفضت قيمة عقدك الآجل إلى 14000 دولار، فستحتاج إلى ضخ أموال إضافية لاستعادتها إلى 16000 دولار. من المحتمل أن يؤدي عدم إيداع أموال إضافية إلى إغلاق المركز وخسارة حسابك.

لنفترض أن توقعاتك طويلة المدى حول كيفية تحرك السوق صحيحة. ومع ذلك، ما زلتَ بحاجة إلى تجاوز التقلبات قصيرة المدى. ماذا يحدث إذا كنت لا تستطيع ضخ دفعات الهامش الإضافية؟ هنا يجب تفعيل حدود الوقف / الخسارة. يحتاج المتداولون إلى التركيز الشديد على الموارد المالية المطلوبة لتشغيل مراكز العقود الآجلة في الأسواق المتقلبة.

مخاطر السيولة

إذا كنت تتعامل مع أسواق العقود الآجلة مثل مؤشر E-mini S&P 500، فلن تكون السيولة مشكلة. فهو سوق يتداول في العقود الآجلة بقيمة تزيد عن 100 مليار دولار في اليوم. لا يضمن القيام بذلك السيولة فحسب، بل يؤدي أيضًا إلى إنشاء فروق أسعار ضيقة لعروض أسعار الشراء / البيع.

على الرغم من أن مؤشر ES قد تم إنشاؤه مع وضع مستثمري التجزئة في الاعتبار، إلا أن العديد من المستثمرين المؤسسيين يتداولونه أيضًا بنشاط. وقد زاد عددهم مع تضخم قيمة العقود الآجلة الأصلية. عند تداول العقود الآجلة للمؤشر بسيولة منخفضة مع الاحتفاظ بمركز مرتفع نسبيًا، قد تواجه صعوبة أحيانًا في البيع. حتى إذا كان بإمكانك تنفيذ البيع، فقد تضطر إلى البيع بصفقات أصغر. في هذه الحالات، يمكن أن تتسبب كل معاملة في انخفاض قيمة المؤشر. إذا كنت تريد ضمان وجود سوق سيولة ومشترين وبائعين وجاهزين، فالتزم بالعقود الآجلة السائلة.

المخاطر التنفيذية

أفضل وصف للمخاطر التشغيلية هي الخطأ البشري. من الناحية النظرية، يصاحب هذا النوع من المخاطر أي نوع من الاستثمار أو الأعمال التجارية. الآن إذا بحثنا بشكل أعمق قليلاً، فقد نجد أن هذا الخطأ البشري قد حدث نتيجة عدم تدريب الموظفين بشكل كافٍ أو تعيين موظفين في وظائف لم تكن لديهم الخبرة اللازمة لها. إن أفضل طريقة للتخفيف من المخاطر التشغيلية هي التمسك بوسطاء يتمتعون بتمويل جيد وسمعة طيبة. بهذه الطريقة، سوف تقلل من المخاطر التشغيلية ولكنك لن تتخلص منها أبدًا.

ما يجب معرفته قبل تداول العقود الآجلة

ستسمع بلا شك عن عوائد كبيرة على العقود الآجلة وقصص عن المتداولين اليوميين الذين حولوا بضعة آلاف من الدولارات إلى مئات الآلاف باستخدام الهامش. تذكر، عندما يخبرك المستثمرون عن صفقاتهم، فإنهم سيخبرونك فقط عن الصفقات الجيدة منها!

هناك العديد من المشكلات التي يجب مراعاتها قبل البدء في تداول العقود الآجلة:

تواريخ انتهاء الصلاحية

إن الحصول على عقد آجل يختلف كثيرًا عن شراء الأسهم والحصص. فبالنسبة للأسهم والحصص، يمكنك الصمود إلى الأبد ويوم واحد حتى “يأتوا بشكل صحيح”. أما العقود الآجلة فجميعها لها تاريخ انتهاء صلاحية. هذا يعني أن لديك جدول زمني محدود للاستثمار. سيكون لغالبية العقود الآجلة ثلاث سلاسل شهرية. على سبيل المثال، إذا كانت صلاحية العقود الآجلة تنتهي في مارس ويونيو وسبتمبر وديسمبر. هذا يعني أنك إذا اشتريت سلسلة مارس في يناير، فحينئذٍ سينتهي العقد في نهاية مارس وستكون التسوية مطلوبة.

تعمل الرافعة المالية في كلا الاتجاهين

من الجيد أن يكون لديك رافعة مالية من 10 إلى 20 ضعف قيمة التداول. على الأقل طالما أن التجارة تسير في صالحك، ولكن ليس عندما ينقلب السوق ضدك. بعد ذلك، ستزيد الرافعة المالية من خسائرك بشكل غير متناسب، حتى مع الحد الأدنى من تحركات السوق. أفضل طريقة للتعامل مع التقلبات الكبيرة نسبيًا في مركزك الصافي هي التفكير في استراتيجيات مثل حدود وقف الخسارة.

التحوط

غالبًا ما نركز فقط على مشتريات العقود الآجلة المباشرة كمضاربة محضة على المدى القصير إلى المتوسط لاتجاه أو مؤشر. ومع ذلك، دعونا لا ننسى أنه يمكنك أيضًا استخدامها كأداة للتحوط. هذا يعني أنه يمكنك حماية محفظة استثمارية موجودة من تقلبات السوق عن طريق بيع عقد آجل. بدلاً من ذلك، إذا كنت تتوقع أموالًا استثمارية كبيرة على مدار الشهرين المقبلين ولكنك تعتقد أن السوق سوف يمضي قدمًا قبل أن يكون لديك وقت للاستثمار، فيمكنك التحوط من رهاناتك والحصول على عقود مستقبلية. لذلك، إذا كان السوق سيتقدم قبل استلام أموال الاستثمار الخاصة بك، فسوف تستفيد من الزيادة في قيمة العقود الآجلة.

استراتيجيات التداول / السيولة

كما تطرقنا أعلاه، عند النظر إلى تداول العقود الآجلة، يجب أن يكون لديك استراتيجية تداول في الاعتبار. وهذا مرتبط بهدفك طويل المدى وأيضًا وضعك المالي الحالي. ليس هناك فائدة من إرهاق نفسك في صفقة واحدة وربما المخاطرة بمستقبلك بالكامل. يجب أن يسير شرط التركيز على العقود الآجلة السائلة جنبًا إلى جنب مع إستراتيجية التداول الخاصة بك. الفائدة هي أنه يمكنك الشراء والبيع بسرعة نسبية دون الإخلال بالسوق.

التنويع

التنويع ضروري أيضًا عندما يتعلق الأمر بالاستثمار. يجب ألا تضع كل بيضك في سلة واحدة. إن حجم تحول العقود الآجلة يقزم تحول أسواق الأسهم التقليدية. كما يوفر طريقة فورية لإدخال التنويع في محفظتك. سواء كنت تبحث عن مؤشرات أو دول أو حتى قطاعات معينة، سيكون هناك عقد مستقبلي في مكان ما! 

تداول العقود الآجلة هو عمل بدوام كامل

عندما يتعلق الأمر بتداول العقود الآجلة، فأنت بحاجة إلى إبقاء عينك مفتوحة على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع (أو خمسة أيام في الأسبوع إذا كنت تمنح نفسك عطلة نهاية الأسبوع). هذا يختلف تمامًا عن الأسهم التقليدية حيث يمكنك الشراء اليوم والتخلص منها ومراجعتها في نهاية كل يوم تداول. تسمح العديد من أسواق العقود الآجلة بالتداول بعد ساعات العمل. هذا يعني أن العقود الآجلة يتم تداولها خارج ساعات تداول المؤشر التقليدية. بحلول الوقت الذي يُعاد فيه فتح السوق، سيكون لديك بالفعل فكرة دقيقة للغاية عن التغيير الذي يحدث بين عشية وضحاها بناءً على أسعار العقود الآجلة. إذا كنت تتبع نهجًا احترافيًا في التعامل مع العقود الآجلة وتداولها، أو إذا لم تتمكن من توفير الوقت، فهل يجب عليك القيام بذلك؟

اترك غرورك عند الباب

تتحرك العقود الآجلة بسرعة كبيرة، حيث تقلب استثماراتك من إيجابي إلى سلبي ومن سلبي إلى إيجابي في بضع ثوانٍ فقط. اتبع تحرك المال، واحمِ أموالك، واترك غرورك عند الباب. إن الخوف والجشع هما أخطر عواطف يمكن أن يواجهها المتداولون، خاصة أولئك الذين يتطلعون إلى العقود الآجلة.

كيفية تداول العقود الآجلة

إذا كنت تريد معرفة كيفية تداول العقود الآجلة، فقد أنشأنا من أجلك دليلًا تفصيليًا. فهو يغطي كل شيء بدءًا من العثور على شركة وساطة / شركة تداول ملكية إلى مؤشرات التحليل الفني، وبناء خطة تداول للتدرب على المال، والخطوة الأخيرة، تاريخ تسوية طلبك.

اختر شركة وساطة أو شركة تداول ملكية

هناك طريقتان رئيسيتان لتداول العقود الآجلة. إما عن طريق الوساطة أو شركة تداول ملكية. هناك بعض الاختلافات الهامة بين هاتين الطريقتين لتداول العقود الآجلة، والتي قمنا بتغطيتها أدناه.

الاستثمار عن طريق الوساطة

المفهوم الكامن وراء استخدام الوسيط بسيط للغاية؛ لفتح حساب، يختار المستثمر وسيطًا، ويودع أموالاً ثم يستثمر في العقود الآجلة. يتم تنفيذ جميع المعاملات من قبل الوسيط بناءً على تعليمات العميل، الذي يستفيد من الربح / الخسارة الناتجة.

الاستثمار من خلال شركة تداول ملكية

يتضمن تداول الملكية متداولاً يحصل على أجر من شركة تداول ملكية إما عن طريق الراتب أو العمولة أو مزيج من الاثنين. يتم تنفيذ الصفقات للحسابات الشخصية / المنزلية ويتم تعيين المتداول لصالح الشركة.

هنا في Earn2Trade، نقدم مجموعة من الدروس حول التحليل الفني واستراتيجيات التداول وفرصة مثيرة في برنامج التحدي المكثف. قم بالتسجيل في اختبار لمدة 60 يومًا لقياس قدراتك في التداول، وأثبت إمكانياتك في عالم افتراضي، واحصل على تمويل آمن من شركة تداول ملكية لاختبار مهاراتك. 

تعرف على الأحداث الاقتصادية

عند تداول العقود مثل العقود الآجلة لمؤشر E-mini S&P 500، غالبًا ما تقوم بالتداول في الأحداث الاقتصادية بدلاً من الأساسيات الفردية لكل شركة مكونة. سوف تكتشف أن الأحداث الاقتصادية المختلفة يمكن أن يكون لها تأثير كبير على المؤشرات وعلى العقود الآجلة. تشمل بعض الأحداث الاقتصادية الرئيسية ما يلي:

• أرقام الناتج المحلي الإجمالي
• أرقام العمالة
• تحركات أسعار الفائدة
• التغييرات في الحكومة
• صفقات / صراعات التجارة الدولية
• تغييرات السياسة الاقتصادية

تعلم مؤشرات التحليل الفني

ستدهشك قوة تداول العقود الآجلة قريبًا عندما تبدأ في النظر بعمق في العوامل المؤثرة في حركة السوق والتحليل الفني واستراتيجيات التداول المختلفة. قد تعتقد أن العقود الآجلة تتبع السوق. ولكن في الواقع يمكن أن تكون العقود الآجلة هي التي تقود الأسواق إلى الأعلى والأدنى.

الشراء في مؤشر

عندما يكون هناك إعلان إيجابي عن الاقتصاد، فمن المفترض أن يخلق بيئة أفضل للأعمال والتوظيف ونمو الناتج المحلي الإجمالي بشكل عام. ونتيجة لذلك، تقرر الاستثمار في مؤشر S&P 500 كمؤشر واسع للآفاق التجارية والاقتصادية في المستقبل. بدلاً من شراء حصة في كل مكون من مكونات المؤشر، يمكنك ببساطة شراء عقد آجل لمؤشر S&P 500، وهو العقد الآجل لمؤشر E-mini S&P 500 الأكثر تكلفة والأكثر سيولة. تقوم بشراء التعرض للمكونات الأساسية لمؤشر S&P 500 في صفقة واحدة.

يمكن أن تكون العقود المستقبلية متقلبة وسريعة الحركة. ولكن هناك العديد من مؤشرات التحليل الفني التي يمكن أن تساعدك على التركيز على أسواق ذروة الشراء والبيع. أحد هذه المؤشرات هو مؤشر القوة النسبية (RSI). وهو يقارن قوة مؤشر أو سهم أو سلعة في الأيام الصاعدة مقابل أيام الانخفاض. تمت ترجمة هذه المقارنة إلى مؤشر يتراوح بين 0 و 100 مع 50 انعكاس لقيمة متوازنة. يمكن أن يعكس تصنيف مؤشر القوة النسبية (RSI) عند 70 موقع ذروة الشراء على المدى القصير، ربما كجزء من مرحلة صعودية جديدة. وفي الوقت نفسه، يشير تصنيف مؤشر القوة النسبية عند 30 إلى وضع ذروة البيع أو مرحلة هبوطية ناشئة.

لذا ينظر المتداولون المختلفون إلى أنواع مختلفة من مؤشرات التحليل الفني ويتخذون الإجراء المناسب. ومع ذلك، فإن أخذ مؤشر واحد بمعزل عن البقية يمكن أن يترك الكثير مفتوحًا للتفسير الفردي.

تعرف على إدارة المخاطر

لكي تكون متداولًا ناجحًا في العقود الآجلة (أو أي نوع من التداول)، تحتاج إلى تقدير استراتيجية إدارة المخاطر ووضعها موضع التنفيذ. حيث تضمن لك ألا يحكم قلبك  عقلك أبدًا: فهي تساعدك على التطلع نحو تعظيم أرباحك؛ يمكنك من خلالها أيضًا تقليل خسائرك. من الضروري تقليل خسائرك بقدر أهمية إدارة أرباحك!

لنعد إلى مثال آلة الزمن السابق ونعود إلى القرن التاسع عشر. بصفتك منتجًا للحبوب يشحن البضائع الخاصة بك جزئيًا حول العالم، فمن المنطقي معرفة سعر البيع قبل التسليم الفعلي. يمكنك بعد ذلك تحديد التكاليف والأرباح. بهذه الطريقة يكون المشتري قادرًا على إضافة درجة من الاستقرار إلى هيكل تسعير أعماله. البديل هو تحميل سفينتك والإبحار جزئيًا حول العالم فقط لتجد أن سعر الحبوب قد انهار وأنت تخسر المال!

هناك العديد من استراتيجيات إدارة المخاطر التي يمكنك وضعها عند تداول العقود الآجلة. وتشمل هذه تحديد حدود وقف الخسارة، واستخدام العقود الآجلة لحماية محفظة الاستثمار الأساسية، ووضع حدود التعرض القصوى. يمكن أن تكون اللحظة التي تسمح فيها لقلبك بالسيطرة على عقلك خطيرة للغاية بالنسبة للمتداول / المستثمر، خاصة بالنسبة لأولئك المعرضين لعالم العقود الآجلة سريع الحركة. 

بناء خطة التداول

إن بناء خطة التداول الخاصة بك أمر بالغ الأهمية. إذا لم يكن لديك وجهة محددة، فكيف يمكنك التخطيط لكيفية الوصول إليها؟ ستكون خطط التداول الفردي مختلفة جدًا وشخصية جدًا وليست ثابتة بالضرورة – بل تحتاج دائمًا إلى التحلي بالمرونة. هناك العديد من القضايا التي يجب مراعاتها مثل: –

• ما هو دافعك وما هي أهدافك؟
• ما هو مستوى المخاطرة الذي أنت على استعداد لأخذه؟
• كم رأس المال الاستثماري المتاح؟
• هل لديك جدول زمني للاستثمار؟
• ما هي الأسواق التي تريد تداولها؟

إذا كنت تتخيل خطة التداول الخاصة بك على أنها جذور / أسس لشجرة، فلدينا إذن فروع لاستراتيجية التداول الفردي. كل شيء مدعوم ومبني على مفهوم خطة التداول الخاصة بك. 

اختر عقدًا للتداول

هناك جانب مغري في أن تصبح “رجل كل المهام، خبير في لا شيء.”. ومع ذلك فمن الأفضل في معظم الأحيان التركيز على سوق واحد ونوع واحد من العقود الآجلة (على الأقل في الأيام الأولى). مع مرور الوقت ستجد أن المهارات / الخبرة المكتسبة قابلة للتحويل في الواقع إلى أسواق أخرى واستثمارات أخرى. في هذه الحالة، لنلقي نظرة على مؤشر S&P 500، حيث لدينا كل من العقود الآجلة الأصلية والعقود الآجلة لمؤشر E-mini S&P 500. تختلف قيمة هذه العقود الآجلة اختلافًا كبيرًا: –

العقود الآجلة لمؤشر S&P 500: 3272.97 × 250 دولارًا = 818242.50 دولارًا 

العقود الآجلة لمؤشر E-mini S&P 500: 3272.97 × 50 دولارًا = 163.648.50 دولارًا 

من المنطقي أيضًا مراعاة متطلبات الهامش على العقود الآجلة المختلفة. والذي سيحدد الإنفاق الاستثماري والاستراتيجية العامة. لذا، اختر سوق الاستثمار الذي يثير اهتمامك والعقود المستقبلية التي يمكنك تحملها. والآن وصلنا للجزء الممتع…

التدرب على الأموال الافتراضية

فلنفترض أنك فكرت في الخصائص الفردية لوسطاء التداول/ أو شركات التداول الممول، وبحثت في الأحداث الاقتصادية التي ستؤثر على استثماراتك، وأجريت التحليل الفني، واطلعت على إدارة المخاطر، وفي النهاية وضعت خطة تداول لنفسك. أولاً، اختر السوق التي ترغب بها ونوع العقود التي تهمك/ أو تتناسب مع إستراتيجيتك الاستثمارية. حان الوقت للتدرب بالأموال الافتراضية!

والسبب الرئيسي في الأهمية الشديدة للتدرب على “الأموال الافتراضية” هو مساعدتك في الإلتزام بخطة التداول الخاصة بك، واستراتيجيات التداول، وتحسين سلوكك في المخاطرة. وفي اللحظة التي تعتبر فيها هذه الخطوة غير هامة أو أنها “مجرد نقود ورقية”؛ فهي اللحظة التي ستحتاج فيها إلى الابتعاد عن تداول العقود الآجلة؛ وإعادة التفكير في نظرتك ومدى ملاءمتك للاستثمار /أو التداول في العقود الآجلة. حيث أنها هي البيئة المثالية للتعلم من أخطائك. تعلم قراءة الأسواق والشعور بالارتباط بالربح وكذلك الخسارة.

لذا ففي حال قررت الانخراط في برنامج التحدي (برنامج تمويل المتداول الخاص بنا)، فسوف يتم مراقبة أدائك كما لو كانت صفقات سوق حقيقية. فهذه ليست البيئة التي يمكنك فيها تحمل مخاطرة كبيرة واحدة من أجل عائد ضخم واحد. خلافًا للاعتقاد الشائع، فإن تداول العقود الآجلة لا يتعلق بتحمل هذه المخاطر الكبيرة. هناك فرق واضح بين التداول المتحفظ وتداول المضاربة. حيث هناك أوقات لتوخي الحذر وأوقات أخرى تكون أكثر ميلًا إلى المغامرة. في النهاية، مهما كان القرار الذي تتخذه، يجب أن تكون متحكمًا.

ضع أوامرك وقم بمراقبتها

عندما تفكر في أن العقود الآجلة مثل مؤشر E-mini S&P 500 قابلة للتداول أيضًا “بعد ساعات”، فسوف يتضح قريبًا أن تداول العقود الآجلة ليس هواية بدوام جزئي. تكمن الأهمية الرئيسية لعقود آجلة مثل مؤشر E-mini S&P 500 في كونها قابلة للتداول إلكترونيا. حيث يمكنك ارسال طلبات التداول ومراقبة الأسعار على الكمبيوتر المحمول وسطح المكتب وحتى عبر تطبيقات الهاتف المحمول. قم بتعيين تنبيهات محددة، وتحديثات منتظمة، وكل ما يتطلبه الأمر لمراقبة مراكزك المفتوحة. لا تدير ظهرك لصفقات السوق المفتوحة!

راقب تاريخ الانتهاء والتسوية

الطريقة التي يعمل بها تداول العقود الآجلة بسيطة نسبيًا، حيث أن لكل عقد آجل تاريخ انتهاء/أو  تسوية مدته ثلاثة أشهر من الإطلاق. لذلك قد يكون لديك عقود مع تاريخ انتهاء في مارس، أو بتاريخ انتهاء في يونيو، أو في سبتمبر، أو ديسمبر. من الواضح أن هناك التعديل اليومي لنداءات الهامش ولكن هذا شيء مختلف. 

لذلك، في حين يتم إغلاق الغالبية العظمى من العقود الآجلة قبل تاريخ انتهاء/أو التسوية، فقد تكون هناك مناسبات يمكن فيها الاحتفاظ بالعقد حتى تاريخ الانتهاء. تميل العقود الآجلة إلى تسوية مادية (مثل السلع، والمعادن، إلخ) أو تسوية نقدية وفقًا للإعدادات المناسبة. في مثال العقدالآجل E-mini S&P 500، ستكون هذه التسوية نقدًا. يعتمد المبلغ على قيمة المؤشر في تاريخ تسوية العقد.

من المهم جدًا مراقبة تواريخ انتهاء/أو تسوية للعقود الآجلة. وذلك بشكل أساسي لأنه في حال احتفظت بها طوال المدة الكاملة، فستكون هناك تكاليف إضافية يجب وضعها في الاعتبار. أيضًا، سيتم تقييد أموال الاستثمار الخاصة بك حتى يتم الانتهاء من عملية التسوية.

من يستخدم العقود الآجلة؟

يتم تداول العقود الآجلة E-mini S&P 500 بما يزيد عن 100 مليار دولار في التداولات اليومية. وفي ذلك دليل قوي على أن العقود الآجلة جزء مهم للغاية من المشهد الاستثماري. وهناك أنواع مختلفة من الأطراف النشطة في سوق العقود الآجلة. تشمل هذه الأنواع كل من المضاربين ومدراء صناديق التحوط وتجار السلع المادية مثل الحبوب والنفط وما إلى ذلك. ويضمن هذا التواجد المتزايد لهذه الأطراف المختلفة توفر السيولة العالية لأسواق العقود الآجلة الأكثر شعبية.

ما هي العقود الآجلة الأكثر تداولاً؟

كان إدراج مؤشر E-mini S&P 500 حركة عبقرية للغاية. وسرعان ما تصاعدت أهمية هذه العقود لتصبح أكثر العقود الآجلة شعبية في السوق. وهي في الأساس نسخة مصغرة من مؤشر S&P 500 الأصلي. العقد الآجل لمؤشر E-Mini S&P 500 يمثل 20٪ فقط من العقد الكامل. وذلك ما يجعلها أكثر سهولة للوصول إليها بالنسبة للمستثمر أو المتداول الفردي. في حين تشمل الأنواع الشائعة الأخرى من العقود الآجلة سندات الخزينة الأمريكية والنفط الخام والذهب وأسعار صرف العملات المختلفة.

ثم لدينا أسواق السلع التي تغطي قطاعات مثل الزراعة والطاقة والمعادن النفيسة المختلفة. تتنوع هذه السلع ما بين المحاصيل الزراعية كالقهوة إلى الذرة، ومنتجات الطاقة مثل البنزين إلى الغاز الطبيعي، والمعادن الثمينة كالفضة إلى النحاس وغير ذلك الكثير!

الأسئلة الشائعة

كم تحتاج لتداول العقود الآجلة؟

يمكنك البدء في تداول العقود الآجلة ببضعة آلاف من الدولارات على الرغم من أن ذلك يعتمد على الهامش لكل عقد آجل فردي. نظرًا لأن نداء الهامش قد يتراوح بين 3٪ و 12٪ من قيمة العقد الأساسي، فهناك إمكانية لإتخاذ رافعة مالية ضخمة. ومع ذلك، ستعمل الرافعة المالية في كلا الاتجاهين، حيث ستضاعف أرباحك ولكن مع مضاعفة خسائرك أيضا.

أين يمكنك أيضا تعلم تداول العقود الآجلة؟

تحقق من دورتنا المكثفة للمبتدئين والتي تتضمن مجموعة من مقاطع الفيديو التعليمية وندوات الويب المتعمقة وتتضمن أيضًا اختبارًا مستمرًا لمراقبة وتعزيز معرفتك بالسوق. حيث ستعمل هذه الدورة التدريبية على تزويدك بالأسس السليمة في أساسيات تداول العقود الآجلة، مع توسيع قاعدة معرفتك وتنميتها وصولاً إلى الموضوعات المهنية بما في ذلك التحليل الفني واستراتيجيات التداول وإدارة المخاطر. هناك الكثير لنتعلمه، فما هو أفضل وقت للبدء؟